El fondo mutuo se inventó hace 250 años

La idea es sencilla: varios inversores ponen su dinero en un fondo mutuo. Esto significa que puede beneficiarse de diferentes acciones y otras inversiones incluso con cantidades más pequeñas. El primer fondo mutuo apareció en el mercado en 1774.

Hay que suponer que los padres de Caspar David Friedrich no pensaban en planes de ahorro cuando nació el futuro pintor en 1774. Después de todo, el joven Caspar tenía entonces nueve hermanos mayores y la familia tenía preocupaciones completamente diferentes. Además, el tema de invertir dinero no era un problema entre la población en general y estaba más reservado a los comerciantes nobles y ricos.

Sin embargo, sus inversiones a menudo estaban asociadas con altos riesgos. Quien compraba acciones o bonos estaba invirtiendo en un gobierno, un banco, una empresa comercial o incluso simplemente en un viaje comercial. Si el barco se hunde, el dinero se acaba.

“Con nosotros somos más fuertes”

En la década de 1770, estalló una grave crisis bancaria en Europa. Los préstamos incumplidos concedidos en las colonias provocaron una ola de quiebras y pérdidas de depósitos. Esto llevó al empresario holandés Adriaan van Ketwich a darse cuenta: “Los riesgos deben distribuirse y diversificarse”, explica Thorsten Schreiber, miembro del consejo de administración de la empresa de gestión de activos DJE Kapital. El primer fondo se creó en 1774 con el nombre de “La unidad hace la fuerza”.

La idea: las pérdidas de un lado deben compensarse con las ganancias del otro. En esta ocasión, Van Ketwich abrió una nueva carrera: “Tres gestores de fondos tuvieron que dar su aprobación para las inversiones. No era posible invertir por adelantado”, dice Schreiber. El Fondo Eintracht invirtió en aproximadamente 2.000 títulos individuales, principalmente títulos que devengan intereses.

Esencialmente no ha cambiado hasta el día de hoy.

La idea básica de poder invertir en una amplia gama de acciones y bonos no ha cambiado mucho. Simplemente aumentó un poco la oferta. Los activos del fondo invertidos en Alemania ascienden a 3,6 billones de euros.

“Los fondos se han convertido en una parte integral de la vida cotidiana de los ahorradores e inversores. Los fondos no pueden ser ignorados por nadie que quiera generar riqueza a largo plazo”, dice Aki Reinke, director ejecutivo de Union Investment, la compañía de fondos de Volks- und Raiffeisenbanken. “Proporciona a todos un fácil acceso a los mercados de capital globales”. Al hacerlo, han abierto oportunidades de inversión que de otro modo no serían accesibles para la mayoría de las personas.

Éxito desde hace más de 100 años

Como esa vez. La idea de democratizar las inversiones financieras también estuvo presente en 1774: “Adriaan van Ketwich tuvo la idea de compartir sus conocimientos con ciudadanos que no tenían mucha riqueza y a quienes se les ofrecerían oportunidades de inversión adecuadas y se les darían conocimientos de inversión adecuados. ”, dice Schreiber.

Por cierto, el fondo fundado por Van Ketwich existía desde hacía 114 años y obtenía unos beneficios fiables del cuatro por ciento al año. La perspectiva a largo plazo sigue siendo lo que los hace tan atractivos hoy en día, como explica Reinke: “Los fondos llegaron para quedarse. Se volverán cada vez más importantes, especialmente a la luz de las crecientes necesidades de ahorro para la jubilación y creación de riqueza”.

Para Caspar David Friedrich, esta comprensión llega demasiado tarde. Después de varios años de éxito, el pintor tuvo que pedir dinero prestado a amigos en su vejez y murió en mayo de 1840, pobre.