Informe de mercado: DAX sigue avanzando

El DAX siguió el repunte de Wall Street por la tarde. Sin embargo, el índice no pudo compensar las pérdidas del día anterior. Esto se debe principalmente a la incertidumbre sobre la política monetaria.

El índice DAX se estabilizó hoy después de las pérdidas de los últimos días y de un comienzo de año fallido. Por la tarde, el principal índice alemán siguió una ligera tendencia alcista a medida que Wall Street se recuperaba. Pero esto no alcanza para más. Cualquiera que espere una contramedida más fuerte después de las grandes pérdidas sufridas el día anterior probablemente se sentirá decepcionado. Ayer, el principal índice alemán registró su mayor pérdida diaria desde octubre, con una caída de precios de alrededor del 1,4 por ciento.

Finalmente, el índice DAX cerró en 16.617 puntos, un aumento del 0,48 por ciento, acercándose así al máximo diario de 16.626 puntos. Sin embargo, no fue tan claro para el índice de mediana capitalización MDAX, que perdió otro 0,54 por ciento a 26.109 puntos. Las pérdidas significativas sufridas por los miembros del índice Evotec y Puma en particular empujaron al índice a la baja.

La Fed alivia la euforia

Además de la continua tensión geoestratégica, las preocupantes declaraciones de la Reserva Federal de los Estados Unidos la noche anterior contribuyeron a reforzar la postura cautelosa de los inversores. El analista Christian Henke de la correduría IG Markets dijo: “Aunque las actas de la última reunión de la Fed en 2023 señalaron el final del ciclo de subidas de tipos de interés, no hubo palabras salvadoras sobre un cambio inminente en los tipos de interés, lo que provocó consternación”. ” “La Reserva Federal ha intentado una vez más moderar las altísimas expectativas de los participantes del mercado”.

Los expertos no esperan por el momento grandes saltos. El experto continuó diciendo que últimamente la incertidumbre sobre cuándo subirán finalmente los tipos de interés ha puesto de rodillas a los mercados bursátiles. Después de la última reunión de tipos de la Fed, el presidente de la Fed, Jerome Powell, prometió recortar los tipos de interés, lo que provocó un estado de euforia en los mercados. Esto ahora se ha puesto en perspectiva.

La inflación está cayendo pero sigue siendo alta

Los nuevos datos de inflación procedentes de Alemania apenas movieron el mercado de valores. Específicamente, los precios al consumidor aumentaron un 5,9 por ciento en promedio el año pasado, y los precios de los alimentos en particular aumentaron significativamente. Sin embargo, en comparación con 2022, la tasa de inflación general cayó ligeramente: en ese momento era del 6,9 por ciento, debido principalmente al importante aumento de los precios de la energía. Los expertos esperan otro descenso significativo de la tasa de inflación este año. Se espera que mañana se publiquen los datos de precios a nivel europeo.

Sin embargo, hubo un efecto especial en diciembre que llevó la tasa al 3,7% después del 3,2% en noviembre. La razón principal fue el llamado efecto base: en diciembre de 2022, el gobierno federal asumió la responsabilidad de los deducibles mensuales de gas y calefacción de los hogares privados, por lo que la inflación fue relativamente baja ese mes. “Es raro tener un efecto de base tan grande”, dijo Holger Schmieding, economista jefe del Berenberg Bank.

“Las cifras de inflación de diciembre preocupan a los consumidores y a los bancos centrales. Es difícil predecir que el BCE recortará los tipos de interés en un futuro próximo. Es poco probable que la situación mejore significativamente también en los próximos meses. Se han tomado varias medidas gubernamentales – Incluyendo, sobre todo, el aumento de los impuestos sobre el CO2, la normalización del… IVA en el sector de la hostelería, así como sobre el consumo de gas y el aumento de las tarifas de red para los consumidores de electricidad, tendrán un impacto significativo en los precios.

Los inversores de Wall Street están siendo audaces

A diferencia de los mercados europeos, los índices estadounidenses están contrarrestando las pérdidas de ayer. Después de una apertura cautelosa, los principales indicadores ahora se han vuelto positivos. Sin embargo, la recuperación sigue siendo inestable: en particular, el mercado de valores tecnológicos subió ligeramente un 0,2 por ciento tras las recientes pérdidas.

El índice Dow Jones, el principal índice de acciones estándar, está experimentando actualmente un aumento significativo del 0,7 por ciento. El índice también se mantuvo mejor ayer y anteayer en comparación con los índices tecnológicos con su gran peso y sus acciones sensibles a los tipos de interés. En general, los inversores siguen lamiéndose las heridas tras las actas de la reunión de la Reserva Federal de ayer. Al menos las minutas de la reunión de la Reserva Federal ponen en perspectiva las recientes y alegres fantasías sobre las tasas de interés.

El mercado laboral estadounidense no puede frenarse

Según datos del proveedor de servicios del mercado laboral ADP, es poco probable que los inversores estadounidenses ya tengan fantasías sobre los tipos de interés. El sector privado estadounidense creó más empleos en diciembre de lo esperado. En comparación con el mes anterior, el empleo aumentó en 164.000 puestos de trabajo, anunció ADP por la tarde en Washington. En promedio, los economistas esperaban sólo 125.000 nuevos puestos de trabajo.

ADP dijo que las empresas seguirán contratando a buen ritmo. El desempleo seguirá siendo bajo y los empleados recibirán aumentos salariales por encima de la tasa de inflación. Un mercado laboral fuerte dificulta que la Reserva Federal de Estados Unidos combata la inflación. Por lo tanto, quiere debilitar la dinámica del mercado laboral, pero sin llevar a la economía a la recesión.

El plan parece estar funcionando, como lo demuestran datos recientes. Sin embargo, es posible que los recortes de tipos de interés no sean del todo necesarios en este momento. La mayoría de los mercados esperan un recorte inicial de 25 puntos básicos en marzo. Mañana se esperan los datos oficiales del mercado laboral del gobierno, que se espera que sean lo más destacado de la semana del mercado de valores.

Apple vuelve a estar en números rojos

Las acciones de Apple, un peso pesado en el mercado de valores, se encuentran actualmente bajo presión entre los valores individuales con un -1,1 por ciento después de que el banco de inversiones Piper Sandler rebajara su calificación de “sobreponderada” a “neutral”. El analista Harsh Kumar está preocupado por las existencias de iPhone a medida que las tasas de crecimiento de las ventas alcanzan su punto máximo. También señaló el débil entorno macroeconómico de China, que probablemente reducirá la demanda del iPhone.

Walgreens Boots Alliance de Dow, una cadena de farmacias y farmacias, aparentemente está perdiendo alrededor del seis por ciento, pero inicialmente recortó sus pérdidas en más del once por ciento. La empresa se siente perjudicada por el desafiante entorno minorista en Estados Unidos. La empresa redujo su dividendo trimestral a los accionistas. Sin embargo, Walgreens confirmó su previsión anual.

Estabilidad del tipo de cambio del euro

El euro también subió al final de la tarde cuando los mercados bursátiles subieron y fue claramente superior al cierre del día anterior de 1,0960 dólares. Sin embargo, todavía no se pueden alcanzar los precios más altos de la mañana, por lo que la marca de 1,10 dólares está fuera de la vista por ahora. El Banco Central Europeo fija el tipo de referencia en 1,0953 (miércoles: 1,0919) dólares estadounidenses

Precios del petróleo sin una tendencia clara

Los precios del petróleo retrocedieron frente a sus ganancias iniciales del mediodía y actualmente se encuentran nuevamente en números rojos. Sin embargo, actualmente no existe una tendencia clara. Sobre todo, la disputa en el cartel de producción de la OPEP o la OPEP+ (con Rusia) sobre las cuotas de producción ha causado debilidad recientemente. Incluso Angola, miembro de la OPEP, se retiró del cartel porque no quería aceptar cuotas más bajas.

Actualmente, los informes de protestas en el yacimiento petrolífero más importante de Libia hicieron subir los precios del petróleo crudo en más de un tres por ciento ayer. También está causando disturbios la situación en el Mar Rojo, donde los rebeldes hutíes llevan semanas lanzando ataques contra barcos de transporte.

Commerzbank encabeza el índice DAX

Las ganadoras del día fueron las acciones del Commerzbank, que subieron aproximadamente un cuatro por ciento. Las acciones del Deutsche Bank también subieron más del dos por ciento. La posibilidad de que los tipos de interés aumenten durante un período más largo beneficia a los bancos, cuyos diferenciales de interés están respaldados.

Y finalmente estaba de nuevo Zalando, que continuó su suave caída del año anterior. La casa de moda online está bajo presión debido a la desaceleración de la demanda de los consumidores en un entorno de mayor inflación.

La nueva terapia genética de Bayer contra el Parkinson logra sus primeros éxitos

Bayer y su filial BlueRock Therapeutics están avanzando en el desarrollo de una nueva terapia genética para tratar la enfermedad de Parkinson. En el ensayo clínico de fase 1b, la terapia génica fue bien tolerada por los 11 pacientes durante un período de observación de 18 meses y no se produjeron eventos adversos graves. Se espera que los datos detallados se publiquen en el segundo trimestre. Los inversores valoraron el avance y las acciones de Bayer subieron un 2,5 por ciento.

La advertencia de resultados de JD Sports pesa sobre Adidas

Las acciones de Adidas fueron una de las mayores perdedoras en el DAX. El PUMA MDAX también cayó significativamente. Así lo afirma el minorista británico de moda deportiva JD Sports. Esto ha sentido los efectos de la disminución del consumo y, por tanto, de la reducción del objetivo de beneficio.

La empresa, que vende productos de Nike y Adidas, entre otras, espera unos beneficios ajustados antes de impuestos de entre 915 y 935 millones de libras (entre 1,06 y 1,08 mil millones de euros) para el ejercicio financiero que finaliza en febrero, en lugar de 1,04 mil millones de libras. El objetivo es aumentar las ventas en un ocho por ciento, anunció JD Sports. Estas declaraciones también afectan a las acciones de Adidas en el DAX, que están perdiendo significativamente.

¿Volverán las acciones de TUI a Frankfurt?

TUI Group, el grupo de viajes más grande del mundo, ha permitido a sus accionistas votar para retirarse de la Bolsa de Valores de Londres. A principios de diciembre, la dirección ya había anunciado la posibilidad de trasladar la cotización de las acciones de TUI de Londres a Frankfurt para poder proporcionar cifras de negocio. Luego, la acción podría regresar al índice bursátil de mediana capitalización, MDAX. La reacción a la salida de Londres ha sido positiva por parte de los accionistas, según afirmó este jueves la compañía en la convocatoria de la junta general del próximo 13 de febrero. Por lo tanto, esto debería votarse en la reunión virtual.

A diferencia de hace unos años, hoy en día tres cuartas partes de las acciones de TUI se poseen y se negocian en Alemania, según afirmó a principios de diciembre el director financiero, Mathias Kipp. Recientemente, muchos inversores han propuesto cambiar la cotización en bolsa. Tui trasladó su cotización accionaria a Londres hace unos nueve años tras su fusión con el antiguo operador turístico Tui Travel.

Las compañías navieras se benefician de tarifas de envío más altas

Los precios de las acciones de las principales compañías navieras europeas continuaron subiendo, debido principalmente a un aumento significativo de los fletes como resultado de evitar los viajes a través del Mar Rojo. El motivo de la construcción de las nuevas carreteras son los continuos ataques a los barcos por parte de los rebeldes hutíes en Yemen. Las acciones de Hapag Lloyd's subieron alrededor de un 10 por ciento en las primeras operaciones hasta su nivel más alto desde mediados de octubre. En Copenhague, los precios de Mueller-Maersk aumentaron aproximadamente un 2%; Desde mediados de diciembre, el aumento aquí ha sido de casi dos tercios. Las acciones de MPC Container Ships también subieron alrededor del cinco por ciento.

Galleria también espera pérdidas en el presente año fiscal

El gigante de los grandes almacenes Galleria también espera pérdidas para el ejercicio 2023/24. La cadena espera “un resultado anual en el rango de millones de dos dígitos negativos”, dicen los estados financieros para el año fiscal que finaliza el 30 de septiembre de 2022, publicados en el Boletín Federal a principios de año. Ebitda), las previsiones para el presente ejercicio fiscal esperan un resultado positivo en el rango de millones de “dos dígitos medios”.

Microsoft quiere crear su propio botón para su copiloto de IA

Microsoft presentará su propio botón para su asistente de inteligencia artificial Copilot el jueves. Está previsto que se presente la próxima semana en la feria de tecnología CES de Las Vegas en nuevos dispositivos de varios fabricantes. Se espera que los modelos con botón de copiloto estén disponibles para su compra a partir de finales de febrero. El jefe de Microsoft, Yousef Mahdi, escribió en una publicación de blog que 2024 debería ser “el año de la computadora personal impulsada por inteligencia artificial”.

El director ejecutivo de Evotec Lanthaler dimite anticipadamente: las acciones se desploman

El investigador de fármacos Evotec tiene que buscar un nuevo jefe. Después de casi 15 años, el director general Werner Lanthaler dimitirá por motivos personales antes de que expire su contrato, anunció por sorpresa la empresa que cotiza en MDAX el miércoles por la noche. Mario Poliucca, miembro del consejo de supervisión, gestionará temporalmente la empresa. Los inversores quedaron estupefactos; Evotec perdió más del 18% en el índice MDAX y quedó claramente al final del índice.