Informe de mercado: Vientos de cola de Nueva York ayudan a DAX

Una serie de resultados individuales positivos impulsaron hoy al Dow Jones, el principal índice de referencia bursátil estadounidense, en Wall Street. El DAX también se benefició de esto. Pero hubo pérdidas en la segunda fila.

Por la tarde, el DAX subió tras la estela de Wall Street y cerró en territorio positivo. Finalmente, el índice líder alemán cerró en 16.204 puntos, una ganancia diaria de 0,59 por ciento. Se benefició notablemente de algunos resultados individuales recibidos positivamente que impulsaron al alza el índice Dow Jones, líder en EE. UU.

El DAX recuperó rápidamente las pérdidas iniciales de la mañana antes de que el nuevo impulso de Nueva York impulsara la compra posterior. A diferencia de ayer, los valores de la segunda fila se debilitaron, por lo que no hubo una tendencia clara en el mercado general. El índice MDAX de acciones medianas perdió un 0,5 por ciento a 28.231 puntos. El índice SDAX también cayó un 0,6 por ciento.

El factor decisivo en este momento es el progreso de la temporada de informes corporativos, que ya ha tenido sus primeros momentos destacados en los EE. UU. con resultados bancarios en su mayoría mejores de lo esperado. La racha de resultados continuó la noche anterior con las tarjetas de presentación de las acciones tecnológicas Tesla y Netflix, difíciles de explicar a primera vista.

Sin embargo, los inversionistas ven ambos resultados cada vez más negativos y pierden mucho, lo que afecta particularmente negativamente al Nasdaq de Nueva York, que tiene gran contenido tecnológico. Específicamente, la caída en la rentabilidad de Tesla continuó en el segundo trimestre, y el sorprendentemente alto flujo de clientes de Netflix no se reflejó en el balance del servicio de transmisión como se esperaba.

“Los mercados bursátiles han estado funcionando bien últimamente, ya que los datos económicos han sido más alentadores y los bancos abrieron la temporada de ganancias con una nota positiva. Eso puede haber elevado un poco las expectativas, por lo que estamos viendo una toma de ganancias al final de la semana”, comentó el corredor Orlando Craig Erlam.

Poco después del cierre de XETRA, el gigante de software doméstico SAP todavía proporciona sus números DAX, por lo que la fase caliente de los informes trimestrales también está comenzando a acumularse en Alemania. La temporada de informes ahora puede decidir si el DAX dejará su rango actual hacia arriba o hacia abajo, según el mercado.

La industria de los chips recibió una atención especial hoy: la primera caída en las ganancias en cuatro años en el líder de la industria taiwanesa, TSMC, enturbió el estado de ánimo. El superávit se desplomó en el último trimestre un 23,3 por ciento hasta el equivalente a 5.220 millones de euros, anunció hoy el mayor fabricante de semiconductores del mundo.

Infineon perdió casi un dos por ciento en DAX y Aixtron y Elmos Semiconductor de MDAX y SDAX también sufrieron más presión. Según el comerciante, los valores de las fichas han sido débiles últimamente de todos modos. La caída de las ganancias en TSMC probablemente no ayude.

Por otro lado, hoy hubo noticias positivas para los inversores alemanes de Wiesbaden: los aumentos de precios a nivel de fabricante se están debilitando aún más en Alemania. Según la Oficina Federal de Estadística, los precios al productor subieron un 0,1% interanual en junio. Este es el aumento más pequeño en dos años y medio. La fijación de precios al productor capta la presión de los precios a nivel del producto. El desarrollo también tiene un impacto en los precios al consumidor, en los que el Banco Central Europeo (BCE) se basa para construir su política monetaria.

Según una encuesta de Reuters, es probable que el Banco Central Europeo vuelva a subir las tasas de interés la próxima semana, a pesar de la disminución de la presión sobre los precios. Los 75 economistas esperan que la tasa de depósito aumente en un cuarto de punto porcentual a 3,75 por ciento por novena vez consecutiva. Esta tasa de interés, que los bancos reciben del banco central para detener el exceso de fondos, es la tasa de interés relevante en la eurozona.

Si bien las acciones ordinarias están ampliando las ganancias, la Bolsa de Valores de Tecnología Nasdaq en Nueva York actualmente ha bajado alrededor de un 1,2 por ciento. Las malas noticias de la industria de los chips, así como las grandes pérdidas de Tesla y Netflix están presionando los precios. El Dow Jones subió un 0,8 por ciento a 35.330 puntos, y el índice S&P 500 de todo el mercado, donde están representadas las acciones técnicas y de referencia, cayó un 0,3 por ciento.

El Dow Jones líder superó los 35.000 puntos por primera vez desde abril de 2022 y alcanzó un máximo de 35.352 puntos, por lo tanto, por encima del máximo de ayer de 35.234 puntos. Entre los valores predeterminados, hubo algunos informes trimestrales que obtuvieron mejores resultados.

Por ejemplo, el grupo farmacéutico y de bienes de consumo Johnson & Johnson. Después de un segundo trimestre inesperadamente fuerte, este último ha vuelto a elevar su previsión para el año. Entre abril y junio, la empresa se benefició principalmente de un sólido negocio de tecnología médica. Pero el negocio de consumo, que está a punto de desmoronarse, y la división farmacéutica también han podido crecer, anunció hoy el grupo en New Brunswick.

El grupo ya había subido el listón en abril tras un fuerte comienzo de año. Según la información, las ganancias por acción ajustadas (EPS ajustadas), que consideran principalmente los expertos de la industria, aumentaron un buen ocho por ciento a $ 2.80. La gerencia ahora es más optimista sobre esta cifra principal para el año en su conjunto.

El resultado final fue que el superávit aumentó casi un siete por ciento a $ 5.1 mil millones. Los inversores toman el peso del índice del índice Dow Jones. La acción sube más del cinco por ciento y, por lo tanto, está en la parte superior del índice Dow Jones. Con una capitalización de mercado de alrededor de $430 mil millones, Johnson & Johnson es una de las empresas más valiosas fuera del sector tecnológico.

La compañía de seguros de no vida Travelers también está incluida en el Dow, y sus acciones han subido un 1,5 por ciento según el informe trimestral. Esto es a pesar del hecho de que la compañía de seguros entró en números rojos debido a pérdidas catastróficas en el segundo trimestre. Sin embargo, el mercado dijo que las expectativas de las cifras se cumplieron.

El papel del veterano de TI IBM, que ha subido un 2,8 por ciento, también tiene demanda en Dow Jones. Porque el grupo de informática y software espera el año en curso con más confianza de la que esperaban muchos expertos.

El CEO Arvind Krishna, que quiere fortalecer el sector de software y servicios de la empresa, confirmó el pronóstico de ventas para el año en curso. Según esto, los rendimientos ajustados por los efectos del tipo de cambio deberían aumentar entre un tres y un cinco por ciento, anunció ayer IBM en Armonk. Algunos analistas esperaban que el objetivo se redujera.

Mirando la última afluencia de números, las decisiones clave de tasas de interés por parte de los bancos centrales programadas para este mes actualmente están disminuyendo. Sin embargo, siguen siendo de suma importancia para los mercados.

Si bien muchos participantes del mercado creen que las tasas de interés han tocado techo, al menos en los Estados Unidos, la situación en Europa no está del todo clara. Sin embargo, el factor decisivo en el futuro serán las expectativas sobre cuándo las tasas de interés pueden comenzar a bajar, es decir, las tasas de inflación volverán a calmarse. No se puede hablar de eso todavía.

Según una encuesta de Reuters, los economistas esperan aumentar las tasas de interés de Estados Unidos en un cuarto de punto porcentual el próximo miércoles al nuevo rango de 5,25 a 5,50 por ciento. La subida de tipos de interés del BCE al 3,75% también se da por supuesta.

El euro cayó significativamente por debajo de 1,12 USD. La moneda única cotizaba a 1,1141 dólares al final de la tarde, medio centavo menos que la noche anterior. El máximo de $1,1276 que alcanzó el martes desde febrero de 2022 está fuera de la vista, y el Banco Central Europeo fijó la tasa de referencia en $1,1197 (miércoles: $1,1222).

Los datos económicos de EE. UU. impulsaron las expectativas de un aumento de las tasas de interés de EE. UU. y pusieron al EUR bajo presión. Porque las tasas de interés más altas generalmente respaldan la moneda.

Por otro lado, el mercado laboral, que es monitoreado de cerca por la Reserva Federal de los Estados Unidos, continúa desarrollándose vigorosamente. La semana pasada, el número de solicitudes iniciales de desempleo se redujo sorprendentemente a 228 000. Los economistas encuestados esperaban 242 000. Un mercado laboral ajustado con bajo desempleo pone a la Fed bajo presión porque una mejor posición de negociación para los empleados podría generar salarios más altos y, por lo tanto, riesgos adicionales de inflación.

Por otro lado, las ventas con garantía hipotecaria cayeron en junio más de lo esperado. Según los observadores, el desarrollo destaca cuán escasa es la oferta de viviendas. La falta de oferta indica que el alojamiento aún puede ser muy caro, lo que podría aumentar la tasa general de inflación.

Los precios del petróleo subieron hoy a una montaña rusa. Un barril (159 litros) de crudo del Mar del Norte y WTI cuesta actualmente alrededor de medio punto porcentual menos, habiendo subido alrededor de un 0,8 por ciento.

Según un informe de prensa, la carrera para suceder al presidente de BASF, Martin Brudermüller, podría decidirse internamente. El Financial Times informó que Marcus Cameth, como jefe de la compañía química en China, está un paso adelante, refiriéndose a los de adentro. Cameth también debería ser el favorito de Brüdermueller, que se mudará a Mercedes-Benz en mayo, para ocupar el puesto principal vacante. Consultado por el periódico, BASF no quiso comentar y se refirió a la autoridad de toma de decisiones de la junta de supervisión para ocupar el primer puesto.

La Comisión de la UE aprobó miles de millones de ayuda alemana en ayuda a ThyssenKrupp. Así lo ha anunciado hoy la Comisión de la Unión Europea en Bruselas. Se financiará una planta siderúrgica climática a gran escala con un apoyo de hasta 2 000 millones EUR.

Según sus propios datos, la segunda mayor siderúrgica de Alemania, Salzgitter, no estuvo a la altura de las expectativas de los expertos del mercado de capitales en la primera mitad del año. Según cifras preliminares, el EBITDA cayó más de lo esperado en un 59 por ciento a 461 millones de euros (año anterior: 1.140 millones), mientras que el EBITDA en 243 millones de euros fue casi tres cuartos más bajo que el año pasado. Las ventas cayeron un 12% a 5.800 millones de euros.

La segunda mitad del año será más débil como se esperaba y el entorno seguirá siendo volátil política y económicamente, según el comunicado. Sin embargo, Salzgitter mantiene sus previsiones de ventas y beneficios. El resultado antes de impuestos debe estar entre 300 y 400 millones de euros (1.250 millones). Salzgitter ya ha reducido su pronóstico de ventas de mayo de 13 (12,6) mil millones a 11,5 a 12,0 mil millones de euros, y así se mantendrá. Las acciones de Salzgitter extendieron sus pérdidas en SDAX según los números.

El inversor tecnológico estadounidense Silver Lake ha adquirido una participación mayoritaria en Software AG. A partir del 17 de julio, el inversor poseía el 84,29 por ciento de las acciones de Darmstadt, según se anunció hoy. El acuerdo aún no ha sido aprobado por las autoridades. Silver Lake espera cerrar la adquisición en el cuarto trimestre. El inversionista volvió a enfatizar que no quería celebrar ningún acuerdo de control y/o de pérdidas y ganancias. Sin embargo, Software AG, que cotiza en MDAX, se retirará del intercambio lo antes posible.

El deseo de viajar después del final de la pandemia de Corona hace que la aerolínea británica de bajo costo EasyJet tenga confianza en sí misma. La aerolínea anunció hoy que la junta espera ganancias récord antes de impuestos en el cuarto trimestre (de julio a septiembre). Además del retorno de las ganas de viajar, son beneficiosos los costes más bajos y la estabilidad de los precios del petróleo. En el tercer trimestre, easyJet reportó una ganancia antes de impuestos de 203 millones de libras esterlinas, por debajo de los 114 millones de libras esterlinas del año anterior. Las ventas aumentaron un 30 por ciento a 1.500 millones de libras esterlinas.

Después de un lento comienzo de año, la empresa de telecomunicaciones Nokia también tuvo que lidiar con una caída de las ganancias en el segundo trimestre. Sobre todo, el mal funcionamiento de la red causa problemas a los finlandeses. El resultado final es que el grupo ganó 289 millones de euros de abril a junio, un 37 por ciento menos que el año anterior, anunció hoy Nokia. Las ventas en el último trimestre fueron de 5.700 millones de euros, un tres por ciento por debajo del nivel del año anterior, y el beneficio operativo cayó un 16 por ciento a 474 millones de euros. El CEO Pekka Lundmark considera que la fase actual de vulnerabilidad es un fenómeno a corto plazo.